В школе царит предпраздничная суета – ученики готовятся к рождественскому конкурсу талантов. Тем временем местные богачи заинтересованы в вырубке леса, граничащего со школьной территорией. В параллельном сказочном мире разворачивается противостояние: зловещий эльф, король Отто, стремится к власти, а ему противостоит юноша по имени Холлибой, воплощающий светлые силы. Миры этих двух реальностей оказываются связаны, и борьба за власть разворачивается одновременно в обоих.