Козёл, работающий композитором, заканчивает сочинение новой музыкальной пьесы. Вдохновение для неё пришло от Осла. Перед концертом композитора выступает музыковед Серый Волк. Он выражает восхищение творчеством известного Козла. Однако, когда звериный оркестр исполняет знакомую мелодию — слегка переработанную версию «Жил-был у бабушки серенький козлик» — зрители начинают уходить.